نحوه مدیریت خطرات ارزی در هنگام گسترش در مرزها

امروز ، شرکت های نوآوری درک می کنند که گسترش در مرزها می تواند یک مزیت رقابتی را به همراه داشته و رشد را کاتالیز کند. شما ممکن است به درستی نگران نوسانات ارزی باشید که بر سود ، بودجه و برنامه ریزی تأثیر می گذارد. اما هنگامی که به درستی انجام شد ، می توانید ضمن دسترسی به بازارهای جدید جهانی و ایجاد راندمان عملیاتی ، وقت و هزینه خود را صرفه جویی کنید.

مانند هر برنامه ریزی مالی سالم ، گسترش توانایی شما در معامله در ارزهای خارجی نیاز به استراتژی هایی دارد که ضمن کاهش ریسک ، فرصت ها را بهینه می کند.

مزایای انجام تجارت به ارز محلی

شما می توانید از معامله در ارز محلی به جای دلار آمریکا ، چه بودجه ای در دفتر بین المللی ، به فروشندگان و کارمندان برای محصولات و خدمات پرداخت کنید ، یا فاکتور در مرزها را بپردازید.

گسترش به بازارهای جدید اغلب نیاز به همکاری با شرکای جدید و فروشندگانی دارد که می خواهید روابط طولانی مدت برقرار کنید. در عین حال ، شما باید خطر نوسانات ارزی را کاهش داده و دید روشنی از پتانسیل بازار داشته باشید ، از جمله موقعیت مذاکره قوی در هنگام امضای قراردادها و توافق نامه های خدمات. یکی از کارآمدترین راهها برای تحقق همه این اهداف ، انجام تجارت به ارز محلی است.

مذاکره در ارز محلی غالباً به شما اهرم بیشتری می دهد تا قیمت یا خدمات بهتری کسب کنید ، زیرا طرف مقابل نیازی به پاسخگویی به ریسک تبدیل ارز یا هزینه های خارجی ندارد. صادرکنندگان ایالات متحده با صورتحساب محصولات در ارز محلی خریداران خارجی یک مزیت رقابتی کسب می کنند.

یک مطالعه موردی در نحوه عملکرد حراست

صدها میلیارد دلار در روز در معاملات ارزی تغییر می کند. می توان حدس زد که بازار برای یک ارز معین در روز ، یک هفته یا یک ماه بعد ، پس از اتمام معامله ، بسیار دشوار است.

برای Irise ، یک شرکت نرم افزاری تجسم مبتنی بر کالیفرنیا ، با گسترش این شرکت در ایالات متحده و اروپا ، استراتژی های محافظت از ارز به ابزارهای اساسی تبدیل شده اند. مانند بسیاری از شرکت ها ، در ابتدا ایریز فکر زیادی به ریسک ارزی نکرد. این تا چند سال پیش بود ، هنگامی که این شرکت آنچه را که در آن زمان بزرگترین فروش آن در تاریخ شرکت بود - به یک مشتری بریتانیایی تبدیل کرد. این معامله 30 درصد از درآمد سالانه مجوز شرکت را در آن سال نشان می داد.

پیتر فالسینا ، کنترل کننده شرکت Irise ، در آن زمان ، پوند در برابر دلار از دست می داد. او برای تأیید یک استراتژی محافظت از شرکت به هیئت مدیره شرکت رفت. در طی دوره 60 روزه قبل از بسته شدن معامله ، ارزش پوند حدود 5 درصد کاهش یافته است ، به این معنی که ارزش قرارداد برای ایریز با این مقدار کاهش می یابد. اما از آنجا که ایریس در اوایل نرخ ارز و مطلوب تر برای شرکت خود قفل کرده بود ، پیتر گفت که شرکت وی هنگام مذاکره ، ارزش کامل این قرارداد را درک کرده است. بدون پرچین ، ایریز چند صد هزار دلار از دست می داد.

وی گفت: "اکنون ما هرگونه قرارداد قابل توجه در خارج از کشور را انجام می دهیم. با قفل کردن نرخ فعلی ، ما می توانیم آن خطر و ضرر بالقوه را کاملاً به طور کامل از بین ببریم."حتی در محیط امروز یک دلار تقویت کننده ، محافظت از آن معنی دارد. وی گفت: "ما حتی در یک روند صعودی در تجارت ارز نیستیم."

همانطور که نمونه irise نشان می دهد ، هنگامی که به درستی ساختار یافته است ، می توان خطرات خریدار و فروشنده را کنترل کرد ، مهم نیست که موقعیت شما در معامله باشد. شرکت های آمریکایی که دارای پرداخت های ارز خارجی و مطالبات هستند در غیر این صورت در معرض خطر سودآوری درآمدی قرار دارند که می تواند به خط اصلی آنها ، پیش بینی مه و تأثیر مادی بر درآمد هر سهم برای یک شرکت دولتی آسیب برساند.

برخی از شرکت ها این تصور غلط را دارند که تجارت به دلار آمریکا باعث می شود آنها از پویایی ارز خارجی مصون باشند. در حقیقت ، قیمت گذاری و گزارش به دلارهای ایالات متحده ، خطر ارزی را کاهش نمی دهد و می تواند روابط را با شرکای جهانی و مشتریانی که به آنها وابسته هستید مانع کنید.

اگر دلار ایالات متحده تقویت شود ، ممکن است نتیجه بگیرید که این یک رویداد خوب است. با این حال ، در طرف دیگر معادله ، این بدان معنی است که مشتریان شما به پول محلی خود هزینه بیشتری می پردازند. همچنین این بدان معناست که شرکا یا کارمندان شما کمتر درآمد کسب می کنند. در این موارد ، مشتری محلی یا ارائه دهنده خدمات ممکن است توافق را به طور پیش فرض یا لغو توافق کند و در عوض به یک رقیب بروید که به ارز محلی قیمت می دهد.

در اینجا برخی از ابزارها و بهترین موارد استفاده که ممکن است بخواهید هنگام مدیریت ریسک ارز خارجی در نظر بگیرید:

• این ابزار شما را قادر می سازد تا در زمان مذاکرات قرارداد در حاشیه سود خود قفل کنید تا جریان نقدی قابل پیش بینی تر بدست آورید.
• همچنین محافظت از مشتری شما را خریداری می کند. اگر دلار تقویت شود ، هزینه مشتری شما بیشتر خواهد بود و می تواند قراردادهای موجود یا آینده را مانع کند.
• شما از حق بیمه اجتناب می کنید. فروشندگان خارجی ممکن است حق بیمه فاکتور دلار را بپردازند ، اما محافظت از پرداخت های خارجی از طریق قراردادهای رو به جلو ، هزینه ای ندارد.

• این ابزارها به طور معمول شامل شرکتی هستند یا از حفاظت از نزولی خریداری می کنند یا محدوده ای را تعیین می کنند که در آن نرخ ارز مؤثر آنها حرکت می کند.

• یک شرکت درصد مداوم از قرار گرفتن در معرض جریان نقدی خود را برای یک دوره از پیش تعیین شده حفظ می کند. از آنجا که یک پرچین به بلوغ می رسد ، دوره بعدی محافظت می شود.

• یک شرکت درصدی از قرار گرفتن در معرض آینده خود را محافظت می کند و سپس با گذشت زمان به پرچین های دوره آینده می افزاید تا درصد پوشش در آن دوره های آینده را افزایش دهد.
• برخی از شرکت ها ترجیح می دهند محافظت از فرصت طلب را انجام دهند ، که در آن پرچین ها هنگام بهینه بودن شرایط بازار اجرا می شوند. از نظر تاریخی ، محافظت از لایه بندی شده با گذشت زمان پایدارترین نرخ ارز را فراهم می کند.

با ما تماس بگیرید:

در مورد نحوه تنظیم حساب برای تجارت خارج از کشور خود سؤالاتی دارید؟ما اینجاییم تا کمک کنیم. برای شروع گفتگو با مدیر روابط بانک سیلیکون ولی یا مشاور جهانی خزانه داری و پرداخت تماس بگیرید. برای اطلاعات بیشتر و بهترین شیوه های گسترش جهانی به SVB.com مراجعه کنید.

© SVB Group Financial. کلیه حقوق محفوظ است. Silicon Valley Bank عضو سیستم ذخیره فدرال رزرو است. بانک سیلیکون دره شرکت تابعه بانک کالیفرنیا از گروه مالی SVB (NASDAQ: SIVB) است. SVB ، گروه مالی SVB ، Silicon Valley Bank ، Next Now اکنون اتفاق می افتد و دستگاه شورون علائم تجاری گروه مالی SVB است که تحت مجوز استفاده می شوند.

این مقاله فقط برای مخاطبان آمریکایی در نظر گرفته شده است.

نظرات بیان شده در این مقاله صرفاً درباره نویسنده است و بازتاب نظرات گروه مالی SVB یا بانک سیلیکون دره یا هر یک از شرکت های وابسته آن نیست. این ماده ، از جمله بدون محدودیت اطلاعات آماری در اینجا ، فقط برای اهداف اطلاعاتی ارائه شده است. این ماده تا حدودی براساس اطلاعات مربوط به منابع شخص ثالث است که ما معتقدیم که قابل اعتماد هستند ، اما که به طور مستقل توسط ما تأیید نشده است و به همین ترتیب ، ما نشان نمی دهیم که اطلاعات دقیق یا کامل است. اطلاعات نباید به عنوان مالیات ، سرمایه گذاری ، قانونی یا توصیه های دیگر تلقی شود و همچنین در انجام سرمایه گذاری یا تصمیمات دیگر به آن اعتماد نمی شود. شما باید قبل از تصمیم گیری در مورد سرمایه گذاری ، مشاوره حرفه ای و خاص خاصی را بدست آورید. هیچ چیز مربوط به مواد نباید به عنوان درخواست یا پیشنهاد یا توصیه ای برای دستیابی یا دفع هرگونه سرمایه گذاری یا مشارکت در هر معامله دیگر تفسیر شود.

معاملات ارزی می تواند بسیار پرخطر باشد و در صورت وجود حرکت منفی نرخ ارز ، ممکن است در مدت زمان کوتاه ضرر و زیان رخ دهد. نرخ ارز می تواند بسیار بی ثبات باشد و تحت تأثیر عوامل اقتصادی ، سیاسی و اجتماعی متعدد و همچنین عرضه و تقاضا و مداخله دولت ، کنترل و تنظیمات قرار می گیرد. سرمایه گذاری در ابزارهای مالی ریسک قابل توجهی دارد ، از جمله از دست دادن احتمالی مبلغ اصلی سرمایه گذاری شده. قبل از ورود به هر معامله ارزی ، باید از مشاوران مالیاتی ، مالی ، حقوقی و سایر مشاوران خود مشاوره بگیرید و فقط بر اساس اهداف ، تجربه و منابع خود تصمیمات سرمایه گذاری بگیرید.